套期保值的方法有很多，其中賣出套期保值和買入套期保值是基本方法。買入套期保值定義:買入套期保值是指交易者首先在期貨市場(chǎng)買入期貨，這樣將來(lái)在現(xiàn)貨市場(chǎng)買入現(xiàn)貨時(shí)，就不會(huì)因?yàn)閮r(jià)格上漲而遭受經(jīng)濟(jì)損失。這種用期貨市場(chǎng)的利潤(rùn)對(duì)沖現(xiàn)貨市場(chǎng)損失的做法可以將遠(yuǎn)期價(jià)格固定在預(yù)期水平。購(gòu)買套期保值是需要現(xiàn)貨并擔(dān)心價(jià)格上漲的投資者常用的套期保值方法。

　　賣出套期保值定義：賣出套期保值是一種交易方法，即在期貨市場(chǎng)賣出相當(dāng)于現(xiàn)貨數(shù)量的合約，以防止現(xiàn)貨價(jià)格在交割時(shí)下跌。通常，當(dāng)農(nóng)民阻止收割時(shí)，農(nóng)作物價(jià)格就會(huì)下跌；為了防止開(kāi)采后價(jià)格下跌；分銷商或加工商采用的保值方法，以防止在購(gòu)買商品但不銷售時(shí)價(jià)格下跌。

　　買入套期保值是什么含義？選擇性套期保值：

　　實(shí)際上，在期貨市場(chǎng)操作的對(duì)沖者的主要目的是增加他們的利潤(rùn)，而不僅僅是降低風(fēng)險(xiǎn)。如果他們認(rèn)為對(duì)沖自己的庫(kù)存是采取行動(dòng)的最佳方式，那么他們應(yīng)該采取相應(yīng)的行動(dòng)。如果他們認(rèn)為只進(jìn)行部分對(duì)沖就足夠了，他們可能只會(huì)對(duì)其中的一些風(fēng)險(xiǎn)采取對(duì)沖行動(dòng)。在某些情況下，如果他們對(duì)自己對(duì)未來(lái)價(jià)格趨勢(shì)的判斷有充分的信心，那么他們可以在不采取任何對(duì)沖行動(dòng)的情況下暴露所有風(fēng)險(xiǎn)，什么是保值增值可以學(xué)習(xí)一下。

　　在整個(gè)企業(yè)中，從簽訂豆粕現(xiàn)貨采購(gòu)合同到銷售飼料的過(guò)程中有豆粕。一旦合同價(jià)格確定，風(fēng)險(xiǎn)就會(huì)隨之而來(lái)。這是因?yàn)槭袌?chǎng)價(jià)格是不斷變化的，當(dāng)價(jià)格下跌時(shí)，企業(yè)將遭受損失。采購(gòu)經(jīng)理在現(xiàn)貨合同上簽字后，他擔(dān)心價(jià)格下跌而驚慌失措。然而，為了滿足工廠生產(chǎn)的需要，他必須有一些存貨。這個(gè)時(shí)候我該怎么辦？期貨市場(chǎng)可以幫助你，你可以在期貨市場(chǎng)做銷售套期保值以規(guī)避價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)，并對(duì)存貨進(jìn)行銷售套期保值(現(xiàn)貨購(gòu)買合同)。如果飼料企業(yè)以2050元/噸的價(jià)格購(gòu)買豆粕，加工銷售期為3個(gè)月，那么企業(yè)擔(dān)心價(jià)格下跌，所以應(yīng)該在期貨市場(chǎng)做銷售對(duì)沖。

　　選擇性對(duì)沖的另一個(gè)功能是鎖定投機(jī)利潤(rùn)。

　　原材料庫(kù)存是否需要出售和套期保值，何時(shí)進(jìn)行，以及減去做多都是基于采購(gòu)經(jīng)理對(duì)市場(chǎng)價(jià)格和價(jià)格趨勢(shì)的綜合判斷。與期貨的投機(jī)相比，對(duì)沖的確要復(fù)雜得多。首先，現(xiàn)貨企業(yè)必須根據(jù)自身企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)需要進(jìn)行套期保值，不能將套期保值與投機(jī)交易混為一談；其次，要嚴(yán)格控制期貨，的交易量，交易量不能超過(guò)企業(yè)能夠承受的范圍；第三，需要制定詳細(xì)的套期保值計(jì)劃和操作計(jì)劃，其中應(yīng)充分考慮基差、季節(jié)性和品種特征等因素。此外，在你開(kāi)始套期保值之前，你應(yīng)該參加套期保值培訓(xùn)課程，或者找一些更深入的教材來(lái)閱讀，并對(duì)套期保值操作有深刻的理解。

　　影響套期保值效果的其他因素

　　導(dǎo)致現(xiàn)貨價(jià)格和期貨價(jià)格差異的因素很多。首先，現(xiàn)貨市場(chǎng)上每種商品都有很多檔次，每個(gè)檔次的價(jià)格變化都不一樣。然而，期貨合約限制了一個(gè)或幾個(gè)特定的等級(jí)，因此在現(xiàn)貨市場(chǎng)上，對(duì)沖商品等級(jí)的價(jià)格變化可能比合約規(guī)定的更快。第二，當(dāng)?shù)噩F(xiàn)貨價(jià)格反映了當(dāng)?shù)氐氖袌?chǎng)情況，這些情況可能不會(huì)影響期貨合約價(jià)格，該價(jià)格反映了國(guó)內(nèi)或國(guó)際市場(chǎng)情況。

　　套期保值的另一個(gè)限制是期貨合同中規(guī)定的具體交易量，這可能不同于所需的套期保值量。無(wú)論如何，總會(huì)有一些無(wú)法轉(zhuǎn)移的風(fēng)險(xiǎn)。

　　買入套期保值是什么含義？要有選擇性的套期保值你看懂了嗎？歡迎到贏家聊吧大家一起去學(xué)習(xí)股票知識(shí)，共同進(jìn)步。